Введение

На этой странице представлен всесторонний анализ известной истории инсайдерской торговли Apollo Value Management, L.P.. Инсайдеры — это должностные лица, директора или крупные инвесторы компании. Инсайдерам запрещено совершать сделки в своих компаниях на основе конкретной, закрытой информации. Это не означает, что для них незаконно совершать какие-либо сделки в своих собственных компаниях. Однако они должны сообщать обо всех сделках в SEC по форме 4. Несмотря на эти ограничения, академические исследования показывают, что инсайдеры в целом имеют тенденцию опережать рынок в своих собственных компаниях.

Средняя прибыльность торговли

Средняя прибыльность торговли — это средний доход от всех покупок на открытом рынке, сделанных инсайдером за последние три года. Чтобы рассчитать это, мы проверяем каждую незапланированную покупку инсайдера на открытом рынке, исключая все сделки, которые были отмечены как часть торгового плана 10b5-1. Затем мы рассчитываем среднюю эффективность этих сделок за 3, 6 и 12 месяцев, усредняя каждую из этих продолжительностей, чтобы получить окончательный показатель эффективности для каждой сделки. Наконец, мы усредняем все показатели производительности, чтобы рассчитать показатель производительности для инсайдера. В этот список включены только инсайдеры, совершившие не менее трех сделок за последние два года.

Если прибыльность этой инсайдерской сделки равна «Н/Д», то инсайдер либо не совершал никаких покупок на открытом рынке за последние три года, либо совершенные им сделки слишком недавние, чтобы можно было рассчитать надежные показатели эффективности.

Частота обновлений: ежедневно

Посмотрите список самых прибыльных инсайдерских трейдеров.

Посмотрите инсайдеров с самым высоким рейтингом
Компании с заявленной инсайдерской позицией

В документах SEC указано, что Apollo Value Management, L.P. сообщил о владениях или сделках со следующими компаниями:

Безопасность Заголовок Последние зарегистрированные холдинги
US:CHTR / Charter Communications, Inc. 10% Owner 0
US:LYB / LyondellBasell Industries N.V. 10% Owner 87 747 161
Как интерпретировать графики

На следующих диаграммах показаны динамика акций ценных бумаг после каждой незапланированной сделки на открытом рынке, совершенной Apollo Value Management, L.P.. Незапланированная сделка — это сделка, которая не была совершена в рамках торгового плана 10b5-1. Динамика акций отображается как совокупное процентное изменение цены акций. Например, если инсайдерская сделка была совершена 1 января 2019 года, на графике будет показано дневное процентное изменение ценной бумаги к текущему дню. Если бы цена акций за это время выросла с 10 до 15 долларов, совокупное процентное изменение цены акций составило бы 50%. Изменение цены с 10 до 20 долларов составит 100%, а изменение цены с 10 до 5 долларов составит -50%.

В конечном счете, мы пытаемся определить, насколько тесно инсайдерские сделки коррелируют с избыточной доходностью (положительной или отрицательной) от цены акций, чтобы увидеть, рассчитывает ли инсайдер свои сделки для получения прибыли от инсайдерской информации. Рассмотрим ситуацию, когда это делал инсайдер. В этой ситуации мы ожидаем либо (а) положительной прибыли после покупок, либо (б) отрицательной прибыли после продажи. В случае (а) график ПОКУПКИ покажет серию восходящих кривых, указывающих на положительную доходность после каждой транзакции покупки. В случае (b) график ПРОДАЖИ будет отображать серию нисходящих кривых, указывающих на отрицательную доходность после каждой транзакции продажи.

Однако одного этого недостаточно, чтобы делать выводы. Если, например, цена акций компании росла нециклически в течение многих лет, то мы ожидаем, что все графики после покупки будут иметь наклон вверх. Аналогичным образом, нециклическое снижение на протяжении многих лет приведет к нисходящему наклону постторговых графиков. Ни один из этих графиков не указывает на инсайдерскую торговую активность.

Самым сильным индикатором была бы ситуация, когда цена акций была чрезвычайно цикличной, и были как положительные сигналы на графике ПОКУПКИ, так и отрицательные участки на графике ПРОДАЖИ. Эта ситуация весьма наводит на мысль о том, что инсайдер рассчитывает сделку в свою финансовую выгоду.

История инсайдерской торговли

В этой таблице показан полный список инсайдерских сделок, совершенных Apollo Value Management, L.P., раскрытый Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC).

Дата файла Тран Дата Форма Бегущая строка Безопасность Код 10б5-1 Акции Оставшиеся акции Процент
Изменять		 Делиться
Цена		 Тран
Ценить		 Оставшийся
Ценить
2013-05-03 2013-05-01 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Warrants 		S - Sale -880 634 0 -100,00 48,64 -42 834 038
2013-05-03 2013-05-01 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -17 794 541 0 -100,00 95,50 -1 699 378 666
2013-03-13 2013-03-12 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -6 166 667 17 794 541 -25,74 89,47 -551 719 363 1 592 041 994
2012-11-30 2012-11-30 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -1 190 116 23 961 208 -4,73 70,77 -84 224 509 1 695 734 690
2012-11-30 2012-11-29 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -59 884 25 151 324 -0,24 71,29 -4 269 226 1 793 078 130
2012-11-28 2012-11-27 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -3 100 000 25 211 208 -10,95 68,55 -212 505 000 1 728 228 308
2012-08-22 2012-08-21 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -19 518 28 311 208 -0,07 77,45 -1 511 669 2 192 703 060
2012-08-20 2012-08-08 4/A CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		X - Other 19 518 31 997 059 0,06 46,86 914 613 1 499 382 185
2012-08-15 2012-08-15 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -3 333 333 28 331 167 -10,53 73,00 -243 333 309 2 068 175 191
2012-08-15 2012-08-14 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -60 000 31 664 500 -0,19 79,15 -4 749 000 2 506 245 175
2012-08-15 2012-08-14 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -165 000 31 724 500 -0,52 79,50 -13 117 500 2 522 097 750
2012-08-15 2012-08-13 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -24 000 31 889 500 -0,08 78,95 -1 894 800 2 517 676 025
2012-08-15 2012-08-13 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -84 000 31 913 500 -0,26 78,65 -6 606 600 2 509 996 775
2012-08-15 2012-08-08 4/A CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		X - Other 19 959 31 997 500 0,06 46,86 935 279 1 499 402 850
2012-08-10 2012-08-08 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Warrants 		X - Other -50 734 880 634 -5,45
2012-08-10 2012-08-08 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		X - Other 50 734 32 028 275 0,16 46,86 2 377 395 1 500 844 966
2012-08-10 2012-05-21 4/A CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -90 403 31 977 541 -0,28 62,07 -5 610 980 1 984 727 653
2012-05-22 2012-05-21 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -90 403 31 977 541 -0,28 62,07 -5 610 980 1 984 727 653
2012-05-22 2012-05-18 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -51 233 32 067 944 -0,16 63,59 -3 257 824 2 039 149 250
2012-05-17 2012-05-17 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -33 548 32 119 177 -0,10 63,99 -2 146 877 2 055 441 037
2012-05-17 2012-05-16 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -124 510 32 152 725 -0,39 65,87 -8 201 025 2 117 784 246
2012-05-17 2012-05-15 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -33 265 32 277 235 -0,10 65,98 -2 194 758 2 129 587 411
2012-05-14 2012-05-14 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -80 029 32 310 500 -0,25 66,69 -5 337 134 2 154 787 245
2012-05-14 2012-05-11 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -207 113 32 390 529 -0,64 67,01 -13 879 263 2 170 586 520
2012-05-14 2012-05-10 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -12 023 32 597 642 -0,04 67,99 -817 468 2 216 378 875
2011-12-30 2011-12-29 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		S - Sale -2 150 000 32 609 665 -6,19 54,35 -116 852 500 1 772 335 293
2011-02-14 2011-02-14 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Warrants 		J - Other 931 368 931 368
2011-02-14 2011-02-14 4 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A common stock 		J - Other 34 759 665 34 759 665
2010-10-13 3 LYB LyondellBasell Industries N.V.
Class A Ordinary Shares 		87 747 161
2010-10-13 3 LYB LyondellBasell Industries N.V.
Class B Ordinary Shares 		77 151 204
2010-09-14 3 CHTR CHARTER COMMUNICATIONS, INC. /MO/
Class A Common Stock 		34 759 665
P
Открытый рынок или частная покупка непроизводных или производных ценных бумаг
S
Открытый рынок или частная продажа непроизводных или производных ценных бумаг
A
Предоставление, награждение или иное приобретение ценных бумаг у компании (например, опцион)
C
Конвертация производной
D
Продажа или передача ценных бумаг обратно компании
F
Оплата цены исполнения или налогового обязательства с использованием части ценных бумаг, полученных от компании
G
Дарение ценных бумаг инсайдером или ему
K
Обмен акциями и аналогичные операции хеджирования
M
Исполнение или конвертация производных ценных бумаг, полученных от компании (например, опциона)
V
Сделка, добровольно зарегистрированная в Форме 4.
J
Другое (сопровождается сноской с описанием транзакции)