John R Howe - Insider Trading Tracker

Введение

На этой странице представлен всесторонний анализ известной истории инсайдерской торговли John R Howe. Инсайдеры — это должностные лица, директора или крупные инвесторы компании. Инсайдерам запрещено совершать сделки в своих компаниях на основе конкретной, закрытой информации. Это не означает, что для них незаконно совершать какие-либо сделки в своих собственных компаниях. Однако они должны сообщать обо всех сделках в SEC по форме 4. Несмотря на эти ограничения, академические исследования показывают, что инсайдеры в целом имеют тенденцию опережать рынок в своих собственных компаниях.

Средняя прибыльность торговли

Компании с заявленной инсайдерской позицией

В документах SEC указано, что John R Howe сообщил о владениях или сделках со следующими компаниями:

Как интерпретировать графики

На следующих диаграммах показаны динамика акций ценных бумаг после каждой незапланированной сделки на открытом рынке, совершенной John R Howe. Незапланированная сделка — это сделка, которая не была совершена в рамках торгового плана 10b5-1. Динамика акций отображается как совокупное процентное изменение цены акций. Например, если инсайдерская сделка была совершена 1 января 2019 года, на графике будет показано дневное процентное изменение ценной бумаги к текущему дню. Если бы цена акций за это время выросла с 10 до 15 долларов, совокупное процентное изменение цены акций составило бы 50%. Изменение цены с 10 до 20 долларов составит 100%, а изменение цены с 10 до 5 долларов составит -50%.

В конечном счете, мы пытаемся определить, насколько тесно инсайдерские сделки коррелируют с избыточной доходностью (положительной или отрицательной) от цены акций, чтобы увидеть, рассчитывает ли инсайдер свои сделки для получения прибыли от инсайдерской информации. Рассмотрим ситуацию, когда это делал инсайдер. В этой ситуации мы ожидаем либо (а) положительной прибыли после покупок, либо (б) отрицательной прибыли после продажи. В случае (а) график ПОКУПКИ покажет серию восходящих кривых, указывающих на положительную доходность после каждой транзакции покупки. В случае (b) график ПРОДАЖИ будет отображать серию нисходящих кривых, указывающих на отрицательную доходность после каждой транзакции продажи.

Однако одного этого недостаточно, чтобы делать выводы. Если, например, цена акций компании росла нециклически в течение многих лет, то мы ожидаем, что все графики после покупки будут иметь наклон вверх. Аналогичным образом, нециклическое снижение на протяжении многих лет приведет к нисходящему наклону постторговых графиков. Ни один из этих графиков не указывает на инсайдерскую торговую активность.

Самым сильным индикатором была бы ситуация, когда цена акций была чрезвычайно цикличной, и были как положительные сигналы на графике ПОКУПКИ, так и отрицательные участки на графике ПРОДАЖИ. Эта ситуация весьма наводит на мысль о том, что инсайдер рассчитывает сделку в свою финансовую выгоду.

Инсайдерские покупки CATO / The Cato Corporation – анализ краткосрочной прибыли

В этом разделе мы анализируем прибыльность каждой незапланированной инсайдерской покупки на открытом рынке, совершенной в CATO / The Cato Corporation. Этот анализ помогает понять, стабильно ли инсайдер генерирует аномальную доходность, и стоит ли за ним следить. Этот анализ проводится в течение одного года после каждой сделки, и результаты являются теоретическими .

В следующей таблице показаны самые последние покупки на открытом рынке, которые не были частью автоматического торгового плана.

Дата сделки	Бегущая строка	Инсайдер	Сообщено Акции	Сообщено Цена	Скорректировано Акции	Скорректировано Цена	Основа стоимости	Дней до Макс	Цена в Макс	Макс Прибыль ($)	Макс. доход (%)
2008-03-24	CTR	HOWE JOHN R	10	16,8000	10	16,8000	172	730	21.26	42	24,33
2008-03-24	CTR	HOWE JOHN R	18	16,8000	18	16,8000	300
2008-01-07	CTR	HOWE JOHN R	12	14,6400	12	14,6400	170
2008-01-07	CTR	HOWE JOHN R	20	14,6400	20	14,6400	297
2007-09-24	CTR	HOWE JOHN R	8	21,7700	8	21,7700	168
2007-06-25	CTR	HOWE JOHN R	8	21,5000	8	21,5000	167
2007-03-26	CTR	HOWE JOHN R	6	23,9300	6	23,9300	151
2007-01-03	CTR	HOWE JOHN R	6	23,4200	6	23,4200	152
2006-09-25	CTR	HOWE JOHN R	7	22,8300	7	22,8300	150
2006-06-26	CTR	HOWE JOHN R	6	25,3000	6	25,3000	150
2006-03-27	CTR	HOWE JOHN R	6	21,9900	6	21,9900	127
2006-01-03	CTR	HOWE JOHN R	6	20,9500	6	20,9500	123
2005-09-26	CTR	HOWE JOHN R	7	19,5300	7	19,5300	128
2005-06-27	CTR	HOWE JOHN R	7	30,4500	7	30,4500	219
2005-03-28	CTR	HOWE JOHN R	5	31,7400	5	31,7400	166
2005-01-03	CTR	HOWE JOHN R	6	28,9800	6	28,9800	167
2004-09-27	CTR	HOWE JOHN R	8	21,2400	8	21,2400	164
2004-06-28	CTR	HOWE JOHN R	7	22,6900	7	22,6900	165
2004-03-29	CTR	HOWE JOHN R	8	20,0000	8	20,0000	150
2004-01-05	CTR	HOWE JOHN R	7	20,3900	7	20,3900	148
2003-09-29	CTR	HOWE JOHN R	7	20,2400	7	20,2400	147
2003-06-23	CTR	HOWE JOHN R	7	20,9300	7	20,9300	145
2003-03-31	CTR	HOWE JOHN R	7	18,7300	7	18,7300	136

Скорректированная цена — это цена, скорректированная на дробление. Скорректированные акции — это акции, скорректированные на дробление.