Walsh Frank E. III - Insider Trading Tracker

Введение

На этой странице представлен всесторонний анализ известной истории инсайдерской торговли Walsh Frank E. III. Инсайдеры — это должностные лица, директора или крупные инвесторы компании. Инсайдерам запрещено совершать сделки в своих компаниях на основе конкретной, закрытой информации. Это не означает, что для них незаконно совершать какие-либо сделки в своих собственных компаниях. Однако они должны сообщать обо всех сделках в SEC по форме 4. Несмотря на эти ограничения, академические исследования показывают, что инсайдеры в целом имеют тенденцию опережать рынок в своих собственных компаниях.

Средняя прибыльность торговли

Компании с заявленной инсайдерской позицией

В документах SEC указано, что Walsh Frank E. III сообщил о владениях или сделках со следующими компаниями:

Как интерпретировать графики

На следующих диаграммах показаны динамика акций ценных бумаг после каждой незапланированной сделки на открытом рынке, совершенной Walsh Frank E. III. Незапланированная сделка — это сделка, которая не была совершена в рамках торгового плана 10b5-1. Динамика акций отображается как совокупное процентное изменение цены акций. Например, если инсайдерская сделка была совершена 1 января 2019 года, на графике будет показано дневное процентное изменение ценной бумаги к текущему дню. Если бы цена акций за это время выросла с 10 до 15 долларов, совокупное процентное изменение цены акций составило бы 50%. Изменение цены с 10 до 20 долларов составит 100%, а изменение цены с 10 до 5 долларов составит -50%.

В конечном счете, мы пытаемся определить, насколько тесно инсайдерские сделки коррелируют с избыточной доходностью (положительной или отрицательной) от цены акций, чтобы увидеть, рассчитывает ли инсайдер свои сделки для получения прибыли от инсайдерской информации. Рассмотрим ситуацию, когда это делал инсайдер. В этой ситуации мы ожидаем либо (а) положительной прибыли после покупок, либо (б) отрицательной прибыли после продажи. В случае (а) график ПОКУПКИ покажет серию восходящих кривых, указывающих на положительную доходность после каждой транзакции покупки. В случае (b) график ПРОДАЖИ будет отображать серию нисходящих кривых, указывающих на отрицательную доходность после каждой транзакции продажи.

Однако одного этого недостаточно, чтобы делать выводы. Если, например, цена акций компании росла нециклически в течение многих лет, то мы ожидаем, что все графики после покупки будут иметь наклон вверх. Аналогичным образом, нециклическое снижение на протяжении многих лет приведет к нисходящему наклону постторговых графиков. Ни один из этих графиков не указывает на инсайдерскую торговую активность.

Самым сильным индикатором была бы ситуация, когда цена акций была чрезвычайно цикличной, и были как положительные сигналы на графике ПОКУПКИ, так и отрицательные участки на графике ПРОДАЖИ. Эта ситуация весьма наводит на мысль о том, что инсайдер рассчитывает сделку в свою финансовую выгоду.

Инсайдерские покупки ACTG / Acacia Research Corporation – анализ краткосрочной прибыли

В этом разделе мы анализируем прибыльность каждой незапланированной инсайдерской покупки на открытом рынке, совершенной в ACTG / Acacia Research Corporation. Этот анализ помогает понять, стабильно ли инсайдер генерирует аномальную доходность, и стоит ли за ним следить. Этот анализ проводится в течение одного года после каждой сделки, и результаты являются теоретическими .

В следующей таблице показаны самые последние покупки на открытом рынке, которые не были частью автоматического торгового плана.

Дата сделки	Бегущая строка	Инсайдер	Сообщено Акции	Сообщено Цена	Скорректировано Акции	Скорректировано Цена	Основа стоимости	Дней до Макс	Цена в Макс	Макс Прибыль ($)	Макс. доход (%)
2017-09-15	ACTG	Walsh Frank E. III	25 000	3,9753	25 000	3,9753	99 382	6	5.0500	26 868	27,04
2017-08-31	ACTG	Walsh Frank E. III	25 000	3,3200	25 000	3,3200	83 000
2017-03-14	ACTG	Walsh Frank E. III	7 335	5,0500	7 335	5,0500	37 042
2017-03-13	ACTG	Walsh Frank E. III	5 680	5,0500	5 680	5,0500	28 684
2017-03-13	ACTG	Walsh Frank E. III	10 382	5,0750	10 382	5,0750	52 689
2017-03-13	ACTG	Walsh Frank E. III	28 703	5,1000	28 703	5,1000	146 385
2016-06-16	ACTG	Walsh Frank E. III	50 000	4,6632	50 000	4,6632	233 160
2016-06-09	ACTG	Walsh Frank E. III	40 000	4,9957	40 000	4,9957	199 828
2016-05-19	ACTG	Walsh Frank E. III	11 210	4,5800	11 210	4,5800	51 342
2016-05-19	ACTG	Walsh Frank E. III	8 790	4,6000	8 790	4,6000	40 434
2016-05-18	ACTG	Walsh Frank E. III	9 350	4,6400	9 350	4,6400	43 384
2016-05-18	ACTG	Walsh Frank E. III	200	4,6650	200	4,6650	933
2016-05-17	ACTG	Walsh Frank E. III	30 450	4,6232	30 450	4,6232	140 776
2016-05-05	ACTG	Walsh Frank E. III	10 000	4,6500	10 000	4,6500	46 500
2016-05-05	ACTG	Walsh Frank E. III	10 000	4,6000	10 000	4,6000	46 000
2016-05-05	ACTG	Walsh Frank E. III	5 000	4,5667	5 000	4,5667	22 834
2016-05-04	ACTG	Walsh Frank E. III	10 000	4,7000	10 000	4,7000	47 000
2016-05-04	ACTG	Walsh Frank E. III	20 000	4,6500	20 000	4,6500	93 000
2016-05-04	ACTG	Walsh Frank E. III	10 000	4,6499	10 000	4,6499	46 499
2016-04-25	ACTG	Walsh Frank E. III	35 000	4,1300	35 000	4,1300	144 550

Скорректированная цена — это цена, скорректированная на дробление. Скорректированные акции — это акции, скорректированные на дробление.